Τραπεζικά επιτόκια: Εμμονή στη χαμηλή απόδοση καταθέσεων και ακριβό χρήμα για δανεισμό το Φεβρουάριο

Σύμφωνα με τα στοιχεία της Τράπεζας της Ελλάδος (ΤτΕ) για τον Φεβρουάριο 2026, η βασική τάση που είχε διαμορφωθεί τους προηγούμενους μήνες διατηρείται. Έτσι, τα επιτόκια καταθέσεων παραμένουν ουσιαστικά στάσιμα σε εξαιρετικά χαμηλά επίπεδα, ενώ το κόστος δανεισμού παραμένει υψηλό ή και αυξάνεται οριακά.

Με βάση τη συνέχεια των στοιχείων από τον Ιανουάριο 2026, το μέσο σταθμισμένο επιτόκιο των νέων καταθέσεων κινείται κοντά στο 0,32%, χωρίς ουσιαστική μεταβολή, επιβεβαιώνοντας την αδυναμία μετακύλισης των υψηλότερων επιτοκίων της αγοράς στους αποταμιευτές.

ΔΙΑΒΑΣΤΕ ΕΠΙΣΗΣ

Μείωση των επιτοκίων στα νέα επιχειρηματικά δάνεια της ευρωζώνης στο 3,51% τον Φεβρουάριο

Η κατάσταση είχε ομαλοποιηθεί αλλά πριν ξεκινήσει ο πόλεμος στο Ιράν

Αντίθετα, στα δάνεια, το μέσο επιτόκιο νέων χορηγήσεων διαμορφώνεται κοντά στο 4,6% – 4,7%, με τάση ήπιας αύξησης, ιδιαίτερα σε κατηγορίες όπως τα καταναλωτικά και τα επαγγελματικά δάνεια.

Το αποτέλεσμα είναι η περαιτέρω διεύρυνση του περιθωρίου επιτοκίου (spread), το οποίο διαμορφώνεται περίπου στις 4,3%, επίπεδο που παραμένει από τα υψηλότερα των τελευταίων ετών.

Πιο συγκεκριμένα σύμφωνα με την ΤτΕ:

1. Επιτόκια νέων καταθέσεων και δανείων σε ευρώ

Νέες Καταθέσεις

Τον Φεβρουάριο του 2026, το μέσο σταθμισμένο επιτόκιο του συνόλου των νέων καταθέσεων παρέμεινε αμετάβλητο, σε σχέση με τον προηγούμενο μήνα, στο 0,31%.
Ειδικότερα, τα μέσα επιτόκια των καταθέσεων μίας ημέρας από νοικοκυριά και από επιχειρήσεις παρέμειναν αμετάβλητα στο 0,03% και 0,10% αντίστοιχα.

Το μέσο επιτόκιο των καταθέσεων με συμφωνημένη διάρκεια έως 1 έτος από νοικοκυριά διαμορφώθηκε στο 1,11% από 1,14% τον προηγούμενο μήνα, ενώ το αντίστοιχο επιτόκιο από επιχειρήσεις παρέμεινε σχεδόν αμετάβλητο στο 1,71%.

Νέα Δάνεια

Το μέσο σταθμισμένο επιτόκιο του συνόλου των νέων δανείων προς νοικοκυριά και επιχειρήσεις μειώθηκε κατά 7 μονάδες βάσης και διαμορφώθηκε στο 4,57%.

Ειδικότερα, το μέσο επιτόκιο των καταναλωτικών δανείων χωρίς καθορισμένη διάρκεια (κατηγορία που περιλαμβάνει τα δάνεια μέσω πιστωτικών καρτών, τα ανοικτά δάνεια και υπεραναλήψεις από τρεχούμενους λογαριασμούς) παρέμεινε αμετάβλητο στο 14,72%.

Το μέσο επιτόκιο των καταναλωτικών δανείων με συγκεκριμένη διάρκεια και κυμαινόμενο επιτόκιο μειώθηκε κατά 13 μονάδες βάσης στο 11,07%, ενώ το μέσο επιτόκιο των στεγαστικών δανείων με κυμαινόμενο επιτόκιο μειώθηκε κατά 5 μονάδες βάσης και διαμορφώθηκε 3,36%.

Το μέσο επιτόκιο των επιχειρηματικών δανείων χωρίς καθορισμένη διάρκεια παρέμεινε σχεδόν αμετάβλητο στο 4,49%. Το αντίστοιχο επιτόκιο των επαγγελματικών δανείων παρέμεινε επίσης σχεδόν αμετάβλητο στο 6,83%.

Το μέσο επιτόκιο των νέων επιχειρηματικών δανείων με συγκεκριμένη διάρκεια και κυμαινόμενο επιτόκιο μειώθηκε κατά 8 μονάδες βάσης στο 4,03%. Το μέσο επιτόκιο των δανείων τακτής λήξης με κυμαινόμενο επιτόκιο προς μικρομεσαίες επιχειρήσεις (ΜΜΕ) αυξήθηκε κατά 9 μονάδες βάσης στο 4,19%.

Όσον αφορά τη διάρθρωση των επιτοκίων ως προς το ύψος του δανείου σημειώνεται ότι το μέσο επιτόκιο για δάνεια μέχρι και 250.000 ευρώ μειώθηκε κατά 4 μονάδες βάσης και διαμορφώθηκε στο 4,74%, για δάνεια από 250.001 μέχρι 1 εκατ. ευρώ αυξήθηκε κατά 20 μονάδες βάσης στο 4,36%, ενώ για δάνεια άνω του 1 εκατ. ευρώ μειώθηκε κατά 10 μονάδες βάσης στο 3,94%.

2. Επιτόκια στα υφιστάμενα υπόλοιπα καταθέσεων και δανείων σε ευρώ

Υφιστάμενες Καταθέσεις

Το μέσο σταθμισμένο επιτόκιο του συνόλου των υφιστάμενων καταθέσεων (συμπεριλαμβανομένων των καταθέσεων μίας ημέρας) παρέμεινε σχεδόν αμετάβλητο στο 0,30%, τον Φεβρουάριο του 2026.

Ειδικότερα, το μέσο επιτόκιο στα υφιστάμενα υπόλοιπα των καταθέσεων με συμφωνημένη διάρκεια έως 2 έτη από νοικοκυριά παρέμεινε σχεδόν αμετάβλητο στο 1,14%, ενώ το αντίστοιχο επιτόκιο από επιχειρήσεις παρέμεινε αμετάβλητο στο 1,70%.

Υφιστάμενα Δάνεια

Το μέσο σταθμισμένο επιτόκιο των υφιστάμενων δανείων παρέμεινε σχεδόν αμετάβλητο στο 4,58%.

Ειδικότερα, το μέσο επιτόκιο στα υφιστάμενα υπόλοιπα των στεγαστικών δανείων με διάρκεια άνω των 5 ετών παρέμεινε αμετάβλητο στο 3,60%. Το αντίστοιχο επιτόκιο των καταναλωτικών και λοιπών δανείων προς ιδιώτες και ιδιωτικά μη κερδοσκοπικά ιδρύματα διαμορφώθηκε στο 8,29% από 8,26% τον προηγούμενο μήνα.

Το μέσο επιτόκιο στα υφιστάμενα υπόλοιπα των επιχειρηματικών δανείων με διάρκεια άνω των 5 ετών παρέμεινε σχεδόν αμετάβλητο στο 4,10%, ενώ το αντίστοιχο επιτόκιο των επαγγελματικών δανείων παρέμεινε επίσης σχεδόν αμετάβλητο στο 5,34%.

Μέσα επιτόκια νέων καταθέσεων και δανείων σε ευρώ (ποσοστά % ετησίως)

Μέσα επιτόκια στα υφιστάμενα υπόλοιπα των καταθέσεων και δανείων σε ευρώ (ποσοστά % ετησίως)

Σύγκριση με ευρωζώνη: Ακριβότερα δάνεια, φθηνότερες καταθέσεις

Η σύγκριση με τα στοιχεία της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας αναδεικνύει τη σχετική υστέρηση της ελληνικής αγοράς:

• Στα καταναλωτικά δάνεια, το μέσο επιτόκιο στην Ελλάδα (περίπου 10,4% – 11%) είναι αισθητά υψηλότερο από τον μέσο όρο της ευρωζώνης (περίπου 7,5%).
• Αντίστροφα, στις καταθέσεις, η Ελλάδα συγκαταλέγεται στις χώρες με τις χαμηλότερες αποδόσεις, με σημαντική απόσταση από τον ευρωπαϊκό μέσο όρο.

Η απόκλιση αυτή αποδίδεται σε διαρθρωτικούς παράγοντες της ελληνικής τραπεζικής αγοράς, όπως η περιορισμένη ανταγωνιστικότητα, η δομή του τραπεζικού συστήματος και η αργή μετακύλιση των αυξήσεων επιτοκίων στους καταθέτες.

Η εικόνα του Φεβρουαρίου 2026 επιβεβαιώνει μια παγιωμένη τάση στην ελληνική τραπεζική αγορά:

1. Στασιμότητα στις καταθέσεις με αποδόσεις που παραμένουν χαμηλές.
2. Ακριβός δανεισμός, ιδιαίτερα για τα νοικοκυριά.
3. Μεγάλο spread, που ξεπερνά κατά πολύ τα επίπεδα άλλων χωρών της ευρωζώνης.
4. Απόκλιση από τον ευρωπαϊκό μέσο όρο, κυρίως εις βάρος των δανειοληπτών αλλά και των αποταμιευτών.

Η εξέλιξη των επιτοκίων τους επόμενους μήνες θα εξαρτηθεί σε μεγάλο βαθμό από τις αποφάσεις της ΕΚΤ, αλλά και από το κατά πόσο θα ενισχυθεί ο ανταγωνισμός στο εγχώριο τραπεζικό σύστημα ώστε να βελτιωθούν οι αποδόσεις για τους καταθέτες.