Wall Street: Ήπια άνοδος στα futures μετά το τεχνολογικό sell-off

Ανοδικά κινούνται την Παρασκευή τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης των βασικών χρηματιστηριακών δεικτών της Wall Street, μετά τις ισχυρές πιέσεις που δέχθηκε ο τεχνολογικός κλάδος στην προηγούμενη συνεδρίαση.

Το πρωί τα futures του Dow Jones ενισχύονταν κατά 234 μονάδες ή 0,45%, του S&P 500 κατά 15,5 μονάδες ή 0,21% και του Nasdaq 100 κατά 27 μονάδες ή 0,09%.

Οι επενδυτές αξιολογούν τις νέες εταιρικές ανακοινώσεις, την κλιμάκωση των γεωπολιτικών εντάσεων στη Μέση Ανατολή, καθώς και το νέο πακέτο δασμών που ανακοίνωσε η κυβέρνηση Τραμπ.

Θετικό σήμα από την Intel, πιέσεις στους ημιαγωγούς

Η Intel βρέθηκε στο επίκεντρο του επενδυτικού ενδιαφέροντος, καθώς προέβλεψε τριμηνιαία έσοδα και κέρδη υψηλότερα από τις εκτιμήσεις της Wall Street. Παράλληλα, παρουσίασε σχέδιο αύξησης των επενδυτικών της δαπανών κατά την επόμενη διετία.

Η μετοχή της εταιρείας ενισχυόταν κατά 3,4% στις προσυνεδριακές συναλλαγές. Ωστόσο, ο ευρύτερος κλάδος των ημιαγωγών εξακολουθούσε να δέχεται πιέσεις.

Ο S&P 500 και ο Nasdaq κατέγραψαν την Πέμπτη τις μεγαλύτερες ημερήσιες απώλειές τους σε διάστημα ενός μήνα, καθώς εντείνονται οι ανησυχίες γύρω από τις υψηλές αποτιμήσεις και τις επενδύσεις στον τομέα της τεχνητής νοημοσύνης.

Τα αποτελέσματα της Alphabet και της Tesla ενίσχυσαν τον προβληματισμό σχετικά με τη διόγκωση των κεφαλαιακών δαπανών και τις αυξημένες ταμειακές εκροές των μεγάλων τεχνολογικών ομίλων. Το κλίμα παραμένει επιφυλακτικό ενόψει των ανακοινώσεων της Microsoft, της Amazon και της Meta την επόμενη εβδομάδα.

Νέοι δασμοί σε Ευρώπη, Κίνα και άλλους εμπορικούς εταίρους

Πρόσθετη αβεβαιότητα στις αγορές προκαλεί η απόφαση της κυβέρνησης Τραμπ να επιβάλει νέους δασμούς 10% και 12,5% σε προϊόντα από 60 εμπορικούς εταίρους, μεταξύ των οποίων η Ευρωπαϊκή Ένωση και η Κίνα.

Η αμερικανική κυβέρνηση επικαλέστηκε πλημμελή εφαρμογή των απαγορεύσεων που αφορούν την καταναγκαστική εργασία. Η ανακοίνωση συνέπεσε με τη λήξη του προσωρινού οριζόντιου δασμού 10%.

Ο Μπράιαν Τζέικομπσεν, επικεφαλής οικονομικός στρατηγικός αναλυτής της Annex Wealth Management, εκτίμησε ότι οι νέοι δασμοί ήταν λιγότερο επιθετικοί από τις αρχικές ανακοινώσεις και περιλαμβάνουν σημαντικές εξαιρέσεις, περιορίζοντας τον άμεσο αντίκτυπο στις τιμές καταναλωτή.

Στο «κόκκινο» η γεωπολιτική ένταση

Οι εξελίξεις στη Μέση Ανατολή εξακολουθούν να αποτελούν βασική πηγή κινδύνου για τις διεθνείς αγορές. Ο πρόεδρος των ΗΠΑ Ντόναλντ Τραμπ απείλησε το Ιράν και τους συμμάχους του, τους Χούθι, με «σοβαρή στρατιωτική τιμωρία», μετά τις επιθέσεις μαχητών από την Υεμένη εναντίον δύο σαουδαραβικών πετρελαιοφόρων στην Ερυθρά Θάλασσα.

Οι τιμές του πετρελαίου ξεπέρασαν την Πέμπτη τα 100 δολάρια το βαρέλι, καθώς οι επενδυτές επανεκτίμησαν τον κίνδυνο μιας παρατεταμένης διαταραχής στον ενεργειακό εφοδιασμό.

Το Brent έχει ενισχυθεί σχεδόν κατά 40% μέσα στον μήνα. Παρότι οι τιμές υποχώρησαν την Παρασκευή, ένα παρατεταμένο ενεργειακό σοκ θα μπορούσε να αναζωπυρώσει τις πληθωριστικές πιέσεις και να μεταβάλει τις προσδοκίες για την πορεία των επιτοκίων.

Fed και πληθωρισμός στο μικροσκόπιο

Η Federal Reserve συνεδριάζει την επόμενη εβδομάδα, με τις αγορές να αποτιμούν πλέον περίπου μία πιθανότητα στις τρεις για αύξηση των επιτοκίων. Το αντίστοιχο ποσοστό ανερχόταν σε 12% μία εβδομάδα νωρίτερα, σύμφωνα με το εργαλείο FedWatch της CME.

Οι επενδυτές αναμένουν επίσης τα στοιχεία για τον δείκτη προσωπικών καταναλωτικών δαπανών, τον προτιμώμενο δείκτη πληθωρισμού της Fed. Τα στοιχεία του PCE θα δημοσιευθούν μία ημέρα μετά την απόφαση νομισματικής πολιτικής.

Ο S&P 500 και ο Nasdaq οδεύουν προς δεύτερη διαδοχική εβδομάδα απωλειών, ενώ ο Dow Jones βρίσκεται σε τροχιά τρίτης συνεχόμενης εβδομαδιαίας πτώσης.

Άνοδος για την Oracle μετά τη συμφωνία με το Πεντάγωνο

Η μετοχή της Oracle ενισχυόταν κατά 2,4%, μετά την ανακοίνωση συμφωνίας με το αμερικανικό Πεντάγωνο, συνολικής αξίας σχεδόν 7 δισ. δολαρίων.

Η σύμβαση, διάρκειας έως και δέκα ετών, αφορά την ενοποίηση των αδειών χρήσης λογισμικού που λειτουργεί στις εσωτερικές υποδομές του υπουργείου Άμυνας με τις υπηρεσίες cloud της Oracle, στο πλαίσιο μιας ενιαίας συμφωνίας.

Αργότερα μέσα στη συνεδρίαση, το ενδιαφέρον στρέφεται στα προκαταρκτικά στοιχεία του δείκτη PMI για τον Ιούλιο, τα οποία αναμένεται να προσφέρουν νεότερη εικόνα για τη δραστηριότητα στους τομείς της μεταποίησης και των υπηρεσιών στις Ηνωμένες Πολιτείες.