Επενδυτική συμμαχία AIG και CVC αξίας 3,5 δισ. δολαρίων – Στρατηγικό άνοιγμα της ασφαλιστικής στα private markets

Η American International Group (AIG) και η CVC Capital Partners ανακοίνωσαν τη Δευτέρα 19/1 στρατηγική συνεργασία που αναμένεται να κινητοποιήσει έως 3,5 δισ. δολάρια σε τοποθετήσεις της AIG σε επενδυτικές λύσεις που διαχειρίζεται η CVC, επιβεβαιώνοντας την έντονη τάση σύγκλισης του ασφαλιστικού κεφαλαίου με τις αγορές ιδιωτικών επενδύσεων (private markets).

Η συμφωνία «σπάει» σε δύο βασικούς άξονες

1. Η AIG σκοπεύει να κατευθύνει έως 2 δισ. δολ. σε εξατομικευμένα επενδυτικά οχήματα και επενδύσεις προσαρμοσμένες στις ανάγκες της. Από αυτά το $1 δισ. θα επενδυθεί μέσα στο 2026.
2. Η αμερικανική ασφαλιστική εταιρεία θα παράσχει επίσης έως και 1,5 δισ. δολάρια σε επενδύσεις για την έναρξη ενός νέου επενδυτικού ταμείου που θα απευθύνεται σε πλούσιους ιδιώτες. Μέσω αυτού η AIG θα λειτουργήσει ως cornerstone investor (βασικός επενδυτής) σε μια νέα “evergreen” πλατφόρμα της CVC που εστιάζει σε private equity secondaries δηλαδή αγοραπωλησίες υφιστάμενων συμμετοχών.

Η συμφωνία θα σημαίνει ότι η CVC, η οποία διαχειρίζεται περίπου 200 δισεκατομμύρια ευρώ σε περιουσιακά στοιχεία, θα αξιοποιήσει το κεφάλαιο της ασφαλιστικής εταιρείας σε διαφοροποιημένες ιδιωτικές και ρευστές πιστωτικές επενδύσεις.

Για την AIG, η συνεργασία λειτουργεί ως «κανάλι» πρόσβασης σε ιδιωτικές και “liquid” πιστωτικές στρατηγικές με τρόπο που, σύμφωνα με τις ανακοινώσεις, στοχεύει να είναι συμβατός με ρυθμιστικούς περιορισμούς, κεφαλαιακή αποδοτικότητα και στόχους αποδόσεων. Η AIG επιδιώκει να αυξήσει (ελεγχόμενα) την έκθεσή της σε πιο σύνθετες επενδύσεις, χωρίς να «σπάει» το ασφαλιστικό της προφίλ κινδύνου.