TSMC: Άλμα 45% στις πωλήσεις τον Ιούλιο με «καύσιμο» την τεχνητή νοημοσύνη

Ισχυρό μήνυμα για τη δυναμική της παγκόσμιας αγοράς ημιαγωγών και, κυρίως, για τη συνεχιζόμενη έκρηξη των επενδύσεων στην τεχνητή νοημοσύνη έστειλε η Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC), ανακοινώνοντας θεαματική αύξηση των πωλήσεών της τον Ιούλιο.

Ο μεγαλύτερος κατασκευαστής τσιπ στον κόσμο ανακοίνωσε έσοδα 467,58 δισ. νέων δολαρίων Ταϊβάν, περίπου 14,5 δισ. δολάρια, αυξημένα κατά 44,7% σε ετήσια βάση. Η επίδοση αυτή ενισχύει την εικόνα ότι η ζήτηση για προηγμένους επεξεργαστές που χρησιμοποιούνται σε εφαρμογές τεχνητής νοημοσύνης παραμένει εξαιρετικά ισχυρή, παρά τις κατά καιρούς ανησυχίες των αγορών για το ύψος και την απόδοση των τεράστιων επενδύσεων που πραγματοποιούν οι Big Tech.

Τα οικονομικά στοιχεία της TSMC παρακολουθούνται στενά από τους επενδυτές, καθώς η ταϊβανέζικη εταιρεία αποτελεί τον βασικό κατασκευαστικό κρίκο στην αλυσίδα εφοδιασμού των πιο προηγμένων ημιαγωγών παγκοσμίως. Μεταξύ των πελατών της συγκαταλέγονται τεχνολογικοί κολοσσοί όπως η Nvidia και η Google, γεγονός που καθιστά τις πωλήσεις της έναν από τους σημαντικότερους δείκτες για την πραγματική ζήτηση σε υποδομές AI.

Οι μεγαλύτεροι τεχνολογικοί όμιλοι συνεχίζουν να διοχετεύουν πρωτοφανή ποσά κεφαλαίων στην ανάπτυξη data centers, στην αγορά επιταχυντών τεχνητής νοημοσύνης και στον σχεδιασμό εξειδικευμένων επεξεργαστών. Ως αποτέλεσμα, η παραγωγική δυναμικότητα της TSMC για τα πλέον προηγμένα τσιπ βρίσκεται στο επίκεντρο του επενδυτικού ενδιαφέροντος.

Ο Ben Barringer, επικεφαλής τεχνολογικής έρευνας στην Quilter Cheviot, επισήμανε ότι η επίδοση του Ιουλίου τοποθετεί την TSMC σε ισχυρή θέση σε σχέση με τους ετήσιους στόχους της.

Όπως σημείωσε, η εταιρεία προβλέπει πλέον αύξηση εσόδων ελαφρώς άνω του 40% για το σύνολο του έτους, γεγονός που σημαίνει ότι η άνοδος του Ιουλίου κατά σχεδόν 45% κινείται πάνω από τον συγκεκριμένο ρυθμό. Η εξέλιξη μειώνει παράλληλα την πίεση για αντίστοιχα υψηλές επιδόσεις κατά τους επόμενους μήνες.

Ο ίδιος, πάντως, προειδοποίησε ότι η ζήτηση στη βιομηχανία ημιαγωγών μπορεί να παρουσιάζει σημαντικές διακυμάνσεις από μήνα σε μήνα, υπογραμμίζοντας ότι τα μεμονωμένα μηνιαία στοιχεία δεν θα πρέπει να υπερερμηνεύονται.

Το AI κυριαρχεί στα έσοδα

Η ισχυρή επίδοση του Ιουλίου έρχεται σε συνέχεια των αποτελεσμάτων του δεύτερου τριμήνου, τα οποία είχαν ήδη καταδείξει την αυξανόμενη σημασία της τεχνητής νοημοσύνης για τον όμιλο.

Η δραστηριότητα της υπολογιστικής υψηλών επιδόσεων (High Performance Computing), στην οποία εντάσσονται και οι πωλήσεις τσιπ που σχετίζονται με εφαρμογές AI, αντιπροσώπευσε περίπου το 66% των συνολικών εσόδων της TSMC.

Η διοίκηση της εταιρείας εμφανίστηκε ιδιαίτερα αισιόδοξη για τη συνέχεια, προβλέποντας για το 2026 αύξηση εσόδων ελαφρώς υψηλότερη του 40% σε όρους δολαρίου.

Παράλληλα, η TSMC αύξησε την πρόβλεψή της για τις κεφαλαιουχικές δαπάνες στα 60 έως 64 δισ. δολάρια, επιβεβαιώνοντας ότι προχωρά σε ακόμη μεγαλύτερες επενδύσεις για την επέκταση της παραγωγικής της δυναμικότητας.

«Η ζήτηση που σχετίζεται με την τεχνητή νοημοσύνη εξακολουθεί να είναι εξαιρετικά ισχυρή», έχει δηλώσει ο πρόεδρος και διευθύνων σύμβουλος της TSMC, C.C. Wei, αποτυπώνοντας το κλίμα που επικρατεί στην εταιρεία.

Θετική αντίδραση στις ευρωπαϊκές μετοχές τσιπ

Τα ισχυρά στοιχεία της TSMC έδωσαν ώθηση και στις ευρωπαϊκές μετοχές του κλάδου των ημιαγωγών. Η ASML ενισχύθηκε άνω του 2%, ενώ ανοδικά κινήθηκαν επίσης οι τίτλοι της Infineon και της STMicroelectronics.

Η αντίδραση αποκτά ιδιαίτερη σημασία μετά την πρόσφατη διόρθωση που έχει καταγραφεί στις μετοχές των εταιρειών ημιαγωγών, εν μέσω προβληματισμού για το κατά πόσο οι τεράστιες κεφαλαιουχικές δαπάνες στην τεχνητή νοημοσύνη μπορούν να συνεχίσουν να αυξάνονται με τον ίδιο ρυθμό.

Ο δείκτης PHLX Semiconductor, ένας από τους βασικούς δείκτες αναφοράς για τον κλάδο, έχει υποχωρήσει περίπου 15% από τα υψηλά του Ιουνίου. Παρά τη διόρθωση, ωστόσο, εξακολουθεί να καταγράφει άνοδο περίπου 72% από την αρχή του έτους, ενώ η μετοχή της TSMC έχει ενισχυθεί περίπου 50%.

Τα στοιχεία του Ιουλίου δείχνουν, τουλάχιστον προς το παρόν, ότι ο κύκλος των επενδύσεων στην τεχνητή νοημοσύνη εξακολουθεί να μεταφράζεται σε ισχυρή πραγματική ζήτηση για προηγμένους ημιαγωγούς. Και καθώς η TSMC βρίσκεται στην καρδιά της παραγωγής των ισχυρότερων AI chips παγκοσμίως, οι επιδόσεις της παραμένουν ένα από τα σημαντικότερα βαρόμετρα για το αν το επενδυτικό κύμα της τεχνητής νοημοσύνης διατηρεί τη δυναμική του.